VENTURE DEBT FUND

“VENTURE DEBT FUND”

エクイティ投資から
銀行融資への“橋渡し”を通じて
スタートアップエコシステムを支える

  • “ベンチャーキャピタルのエクイティ投資と銀行融資の間を埋める資金提供”
  • “保有株式シェアの希薄化を防ぎつつも、成長資金を確保したい。というスタートアップならではのニーズに応える商品設計”
  • “国内のIPOを志向する成長が期待されるスタートアップが投資対象”
企業成長図

VENTURE DEBT(ベンチャーデット)とは
転換社債や新株予約権付融資等、エクイティとデット両方の性格を持った金融商品の総称。
欧米では“ベンチャーデット”と呼ばれ広く認知されており、有力な調達手段として一定の市場規模を有している。

SCHEME

スタートアップの金融パートナーとして、様々な新しいベンチャーデットスキームを検討していきます。

投資スキーム例

ラウンドファイナンス

ビジネスモデルが確立、事業の横展開フェーズに入った先への次回増資ラウンドを跨いだ期間迄の資金支援

ラストファイナンス
使途 営業体制拡大(採用・人件費)、広告宣伝費等
商品 転換社債、普通社債+新株予約権等
期間 長期(~3年程度)
特徴 新しい資金調達手段の確保、希薄化防止に寄与

ベンチャー信託

運転資金ニーズが発生した先への、裏付資産の流動化(信託スキーム)による資金支援

ベンチャー信託
使途 正常運転資金(売掛金等)、レンタル用資産の購入等
商品 信託受益権投資(購入)+新株予約権等
期間 短期
特徴 新しい資金調達手段の確保、希薄化防止に寄与、裏付資産要

INVESTMENT TARGET

“IPOを志向する”、“ベンチャーデットの商品性に関心が高い”国内スタートアップに投資を行います。

VENTURE DEBT FUND
新しいテクノロジー 市場規模が大きいビジネス
投資ステージはミドル~レイター
シードアーリーミドルレイター

OUTLINE

サマリ

ファンド名 あおぞらHYBRID1号投資事業有限責任組合
GP あおぞら企業投資株式会社
ファンド種類 ベンチャーファンド
取扱商品 ベンチャーデット(転換社債、普通社債+新株予約権)、エクイティ(普通株、優先株)等
ファンド総額 20億円
組成日 2019年11月22日​
ファンド名 あおぞらHYBRID2号投資事業有限責任組合​
GP あおぞら企業投資株式会社
ファンド種類 ベンチャーファンド
取扱商品 ベンチャーデット(転換社債、普通社債+新株予約権)、エクイティ(普通株、優先株)等
ファンド総額 100億円(2022年11月30日付でファンド規模を拡大)
組成日 2022年1月4日​
ファンド名 あおぞらHYBRID3号投資事業有限責任組合
GP あおぞら企業投資株式会社
ファンド種類 ベンチャーファンド
取扱商品 ベンチャーデット(転換社債、普通社債+新株予約権)、エクイティ(普通株、優先株)等
ファンド総額 90億円
組成日 2023年7月31日​

投資実績

KAKEHASHI

株式会社カケハシ

URL
https://www.kakehashi.life/
事業概要
調剤薬局向け次世代電子薬歴システム「Musubi」の開発・運営
caster

株式会社キャスター

URL
https://caster.co.jp/
事業概要
オンラインアシスタントサービス「CASTER BIZ」をはじめとした人材事業運営
techtouch

テックタッチ株式会社

URL
https://techtouch.jp/
事業概要
大企業向けデジタル・トランスフォーメーション支援SaaS「テックタッチ」の開発・運営
openlogi

株式会社オープンロジ

URL
https://corp.openlogi.com/
事業概要
EC事業者、物流・倉庫会社をネットワーク化し、個別見積もり、固定費不要・従量課金で利用可能な物流フルフィルメントサービスを提供
CLUE

株式会社CLUE

URL
https://corp.t-clue.com/
事業概要
ドローンの法人向けソフトウェア事業
READYFOR株式会社

READYFOR株式会社

URL
https://readyfor.jp/
事業概要
クラウドファンディング事業
株式会社MFS

株式会社MFS

URL
https://www.mortgagefss.jp/
事業概要
オンライン住宅ローンサービス「モゲチェック」
オンライン不動産投資サービス「モゲチェック 不動産投資」
KAKEHASHI

株式会社トランスファーデータ

URL
https://transferdata.co.jp/
事業概要
法人向け出張管理・手配自動化システム「AI Travel」の開発・運営
SATORI

SATORI株式会社

URL
https://satori.marketing/
事業概要
顧客開拓を自動化するマーケティングオートメーションツールの開発・提供
株式会社マツリカ

株式会社マツリカ

URL
https://mazrica.com
事業概要
現場ファーストでビジネスの成長を支援するクラウド営業支援ツールSensesの開発・運営
株式会社Asobica

株式会社Asobica

URL
https://asobica.co.jp/
事業概要
コミュニティを中心とした統合型カスタマーサクセスプラットフォーム「coorum(コーラム)」の開発・運営
Manabie Japan合同会社

MANABIE INTERNATIONAL PRIVATE LIMITED(Manabie Japan合同会社)

URL
https://www.manabie.com/
事業概要
・教育機関のDX化支援
・ベトナムを中心としてオンラインとオフラインを組み合わせたハイブリッド型の学習塾(教室事業)の展開
Manabie Japan合同会社

株式会社ソーシャルインテリア

URL
https://socialinterior.com/
事業概要
新品家具・家電のサブスクリプションサービス「サブスクライフ」「ソーシャルインテリア オフィス構築支援」、家具・家電がお得に買えるオフプライスマーケット「サブスクライフ オフプライス)」の企画・開発
株式会社hacomono

株式会社hacomono

URL
https://www.hacomono.jp/
事業概要
ウェルネス産業向けオールインワン基幹システム「hacomono」の開発・販売
株式会社Buzzreach

株式会社Buzzreach

URL
https://www.buzzreach.co.jp/
事業概要
製薬企業・医療機関向け治験業務管理システム開発/提供/SaaS開発、臨床試験被験者募集に関する支援業務
株式会社FLUX

株式会社FLUX

URL
https://flux.jp/
事業概要
・ノーコードAIプラットフォーム「FLUX AI」の開発
・広告・マーケティング領域の収益最大化サービスの提供
OLTA株式会社

OLTA株式会社

URL
https://corp.olta.co.jp/
事業概要
・2社間クラウドファクタリング「OLTAクラウドファクタリングの開発・運営
・クラウド請求書プラットフォーム「INVOY」の開発・運営
フルカイテン株式会社

フルカイテン株式会社

URL
https://corp.full-kaiten.com/index.html
事業概要
既存在庫での売上・粗利・キャッシュフローの最大化を支援する在庫分析クラウド『FULL KAITEN』の開発、運営
株式会社wevnal

株式会社wevnal

URL
http://wevnal.co.jp
事業概要
BX(Brand Experience)プラットフォーム「BOTCHAN」の開発と提供
株式会社スカイディスク

株式会社スカイディスク

URL
https://skydisc.jp/
事業概要
AIを活用したDX支援
株式会社エアロネクスト

株式会社エアロネクスト

URL
https://aeronext.co.jp/
事業概要
産業用ドローンの機体設計構造技術の研究開発
産業用ドローンの機体設計構造技術の特許ポートフォリオ開発及びライセンスビジネス
オシロ株式会社

オシロ株式会社

URL
https://osiro.it/
事業概要
オウンドプラットフォーム 「OSIRO」の開発
「OSIRO」を利用したサイトの企画、制作、運用、管理
Micoworks株式会社

Micoworks株式会社

URL
https://www.micoworks.jp/
事業概要
マーケティングツール「MicoCloud」の企画・開発・販売
株式会社Sprocket

株式会社Sprocket

URL
https://www.sprocket.bz/
事業概要
ユーザーの行動からコンバージョンを最適化するSaaS型プラットフォーム『Sprocket』の開発・販売・運用、およびコンサルティングの提供
コネクテッドロボティクス株式会社

コネクテッドロボティクス株式会社

URL
https://connected-robotics.com/
事業概要
食産業向けロボットサービスの研究開発および販売
株式会社mov

株式会社mov

URL
https://mov.am/
事業概要
口コミサイトを"もっと"売上に変える、AI店舗支援SaaS「口コミコム」及び、国内最大級のインバウンド総合メディア「訪日ラボ」等を提供・運営
株式会社アイディス

株式会社アイディス

URL
https://www.aidis.co.jp/
事業概要
スマートフォン向けゲームの企画、開発、運営
株式会社ヘンリー

株式会社ヘンリー

URL
https://corp.henry-app.jp/
事業概要
電子カルテ/レセプト会計システム“Henry” の開発・販売及び、コンサルティング事業
DIGGLE株式会社

DIGGLE株式会社

URL
https://diggle.jp/
事業概要
経営管理プラットフォーム「DIGGLE」の開発・提供
アイリス株式会社

アイリス株式会社

URL
https://aillis.jp/
事業概要
感染症診断用AI医療機器の開発・販売
Tebiki株式会社

Tebiki株式会社

URL
https://tebiki.co.jp/
事業概要
物流/製造/清掃/販売などの業界を対象とした現場支援システムの開発
Tebiki株式会社

株式会社MICIN

URL
https://micin.jp/
事業概要
オンライン医療事業
臨床開発デジタルソリューション事業
デジタルセラピューティクス事業
保険事業 等
株式会社ACROVE

株式会社ACROVE

URL
https://acrove.co.jp/
事業概要
ECプラットフォーム事業、ECロールアップ事業
株式会社SUPER STUDIO

株式会社SUPER STUDIO

URL
https://www.super-studio.jp/
事業概要
統合コマースプラットフォーム「ecforce」の開発・提供/D2C事業
株式会社Light

株式会社Light

URL
https://light-inc.com/
事業概要
ライブ配信アプリ「palmu」の運営
空き家活用株式会社

空き家活用株式会社

URL
https://aki-katsu.co.jp/
事業概要
・自治体向け空き家対策サービス 【アキカツ自治体サポート】
・空き家所有者のなんでも相談窓口 【アキカツカウンター】
・空き家所有者と利活用者をつなぐ 【アキカツナビ】
空き家活用株式会社

株式会社favy

URL
https://favy.co.jp/
事業概要
シェア型フードホール/横丁の運営、モバイルオーダー、サブスクシステムなどのSaaS開発・提供など
Visual Bank株式会社

Visual Bank株式会社

URL
https://visual-bank.co.jp/
事業概要
権利クリアで安全・安心のビジュアル素材を管理・流通
株式会社KiteRa

株式会社KiteRa

URL
https://kitera-cloud.jp/
事業概要
社内規程SaaS「KiteRa」の開発および運営
株式会社Yuimedi

株式会社Yuimedi

URL
https://yuimedi.com/
事業概要
医療データの活用に向けたデータ標準化、分析ツールの開発・提供及び、医療機関と製薬会社を中心とした医療データネットワークの構築
アセンド株式会社

アセンド株式会社

URL
https://www.ascendlogi.co.jp/
事業概要
トラック運送事業者向けのクラウド型業務管理システム「ロジックス」の開発・提供、物流業界向けコンサルティング事業
ユナイテッド・イミュニティ株式会社

ユナイテッド・イミュニティ株式会社

URL
https://unitedimmunity.co.jp/
事業概要
がん免疫療法を中心とする医薬品の研究開発、製造、販売
MNTSQ株式会社

MNTSQ株式会社

URL
https://mntsq.co.jp
事業概要
契約の作成・審査・管理からナレッジ化までを一気通貫でサポートし、契約・法務業務を変革するサービス「MNTSQ CLM」の開発・提供